Nike, Disney et d'autres valeurs de consommation TOP dans lesquelles investir

Lorsque vous faites du shopping, il y a des choses dont vous avez besoin et d'autres qui sont simplement agréables à avoir. Le secteur de la consommation discrétionnaire entre dans cette dernière catégorie. Il s'agit des biens et services pour lesquels les gens dépensent de l'argent lorsqu'ils disposent d'un peu d'argent supplémentaire. Dans cet article, nous allons examiner les meilleurs d'entre eux.

Nous pouvons également inclure ici les "consumer stocks" comme Walmart $WMT, Pepsi $PEP, Costco $COST etc.... Mais ici, nous nous concentrerons davantage sur les entreprises dont les produits ne sont pas totalement nécessaires à la vie quotidienne (ou le sont - vêtements, mais sans marque, etc...). Ci-dessous, nous allons examiner quelques-unes des meilleures actions de biens de consommation qui méritent d'être prises en considération et examiner de plus près cette partie du marché boursier.

1. Nike
2. Starbucks
3. McDonald's
4. Entreprises TJX
5. Disney

1. Nike $NKE

Nike a établi une position dominante dans le domaine des chaussures et des vêtements de sport et innove dans le domaine des équipements sportifs depuis plus d'un demi-siècle. La force du modèle d'entreprise de Nike réside dans l'utilisation de l'appui de célébrités qui associent le succès d'athlètes célèbres aux produits de l'entreprise.

La part de marché de Nike sur le marché des chaussures de sport, récemment estimée entre 25 et 30%, la place loin devant ses concurrents internationaux Adidas $ADDYY et ASICS. Alors que l'entreprise mondiale de vêtements de sport cherche à jouer un rôle plus important dans des régions à croissance rapide comme la Chine, le potentiel de croissance future de Nike est énorme.

Bien que COVID-19 ait eu un impact sur les activités de Nike, il a également accéléré la transition de l'entreprise vers les canaux numériques et directs, un élément clé de la stratégie de l'entreprise. Nike a construit un solide écosystème numérique autour d'applications telles que SNKRS et Nike Training Club, qui a largement amorti l'impact de la crise. Bien que la croissance des revenus ait été lente pendant la pandémie, Nike a réalisé des gains solides.

2. Starbucks $SBUX

Cette entreprise de café participe à la façon dont la plupart des habitants de la planète commencent leur journée. En introduisant le concept des cafés européens auprès des Américains, Starbucks a exploité le désir des consommateurs de s'offrir de petits luxes, et ses boissons haut de gamme ont désormais des fans fidèles dans le monde entier.

Le succès de l'entreprise est visible dans les ventes comparables, qui n'ont cessé d'augmenter dans le passé. Bien que ces ventes aient fortement chuté pendant la pandémie, Starbucks se remet rapidement et prévoit une croissance en 2022.

Starbucks a gagné des parts de marché pendant la crise grâce à la force de sa marque, à ses initiatives technologiques et à sa flexibilité financière, alors que ses concurrents, comme les cafés indépendants, étaient en difficulté. L'entreprise compte plus de 33 000 sites dans le monde en décembre et prévoit d'en avoir 55 000 d'ici 2030, ce qui laisse supposer que les possibilités de croissance ne manquent pas.

3. McDonald's $MCD

McDonald's a parcouru un long chemin depuis son apogée au milieu du 20e siècle, et le colosse de la restauration rapide a du mal à rester dans l'air du temps. Grâce à des innovations comme les menus numériques qui changent automatiquement tout au long de la journée, les kiosques de commande automatisés, la commande en ligne et mobile, et les options de livraison, McDonald's est plus accessible que jamais.

Dans le même temps, la chaîne continue de mettre l'accent sur les valeurs qui incitent les clients à revenir, et ses services de restauration rapide l'ont aidée à surmonter la pandémie mieux que de nombreuses autres chaînes de restaurants. Elle est également propriétaire de la plupart des biens immobiliers occupés par ses restaurants franchisés, ce qui lui permet de percevoir des loyers tandis que les franchisés se chargent de l'exploitation des restaurants.

Même dans un paysage de la restauration en constante évolution, McDonald's a trouvé le moyen de rester non seulement pertinent mais aussi moderne. Lesinvestisseurs apprécient également McDonald's pour la régularité de son versement de dividendes. Depuis le milieu des années 1970, la société a augmenté chaque année le montant des dividendes versés aux actionnaires, ce qui en fait un aristocrate du dividende.

4. TJX Companies $TJX

Legéant de la vente au détail TJX Companiesa connu le succès dans le secteur de l'habillement et des articles ménagers grâce à un modèle commercial qui n'est pas facile à reproduire. La société mère des marques TJ Maxx, Marshall's et Home Goods s'approvisionne en marchandises de marque à prix réduit par le biais de soldes, d'erreurs des fabricants et d'annulations de commandes, et vend ensuite ces articles avec une remise de 20 à 60 %.

L'activité de la société a généré des marges bénéficiaires élevées et une croissance solide au fil des ans, et la société prévoit de s'étendre à plus de 6 000 magasins dans le monde, avec environ 4 500 magasins actuellement.

Bien que TJX ait souffert pendant la pandémie comme d'autres détaillants discrétionnaires, elle a réussi à réaliser un bénéfice marginal en 2020. TJX a rétabli son dividende avec une augmentation de 13%, un autre signe de sa confiance dans son redressement.

5. Walt Disney $DIS

Disney, une marque de divertissement familial, est un élément essentiel de la culture pop américaine depuis des générations. Les parcs à thème et les films d'animation de la société sont populaires dans le monde entier. Aujourd'hui, la société possède également ABC, ESPN, Pixar, Marvel, Star Wars, une participation majoritaire dans Hulu, ainsi qu'une énorme quantité d'actifs qu'elle a acquis auprès de Fox dans le cadre d'un accord en 2019.

Disney dispose d'un certain nombre d'avantages concurrentiels, notamment un stock inégalé de propriété intellectuelle et un modèle économique à volant d'inertie qui permet aux films à succès, comme Frozen, d'être déclinés dans de multiples secteurs d'activité - tels que les attractions des parcs à thème, les jouets, les produits de consommation et même les spectacles vivants.

La société a été touchée par la pandémie sur plusieurs fronts : ses parcs à thème ont fermé ou ont fonctionné à capacité limitée, les cinémas se sont tus et les sports en direct ont même été annulés pendant plusieurs mois. Mais la société a trouvé un gagnant dans son service de streaming Disney+, qui a été lancé en 2019 et compte désormais plus de 100 millions d'abonnés. Disney a même restructuré son activité de divertissement pour faire du service de streaming Disney+ son point central.

Compte tenu de la rapidité de la reprise économique, Disney sera probablement l'un des gagnants de cette reprise. Son segment des parcs et des centres de villégiature est bien placé pour bénéficier de l'envolée des ventes d'une année sur l'autre et pourrait même connaître une fréquentation record grâce à une demande refoulée.

À mon avis, les entreprises de consommation seront toujours là, et voici une sélection des plus grandes d'entre elles, dont je n'imagine pas la fin. Personnellement, je n'aurais pas peur d'inclure quelques sociétés de consommation dans le portefeuille.