Vous recherchez des actions de croissance et de dividendes solides qui vous rapprocheront de la retraite dont vous rêvez ? Alors vous êtes au bon endroit. Aujourd'hui, je vais vous présenter deux de ces actions qui pourraient même vous surprendre par leur rendement en dividendes. J'ai déclaré à plusieurs reprises qu'historiquement, les actions à dividendes ont un meilleur rendement et une meilleure appréciation sur un certain nombre d'années que les actions sans dividendes, ce qui ne sera pas différent avec ces 2 sociétés.

Le temps est le meilleur ami de l'investisseur.

En ce qui concerne nos pensions, de nombreux grands hommes ont eu de grandes idées. Quel que soit votre style d'investissement, vous pouvez vous appuyer sur des investisseurs prospères d'hier et d'aujourd'hui qui offrent des conseils avisés pour soutenir votre méthode. Ces conseils sont souvent contradictoires.

Êtes-vous un "ami des tendances" et évitez les actions qui baissent, ou êtes-vous un investisseur agressif et "achetez quand nous sommes dans le rouge" ? Est-ce que vous "achetez à bas prix et vendez à prix élevé" ou "achetez et conservez à long terme" ? Est-ce que vous "coupez vos pertes" ou est-ce que vous "faites la moyenne" ? "Prenez-vous des bénéfices" ou "laissez-vous courir les gagnants" ?

Votre stratégie peut être l'une ou l'autre des stratégies ci-dessus et avoir un point commun, à savoir la constitution d'un revenu passif et l'investissement dans des actions à dividendes.

C'est parti :

1. ATAX $ATAX- Dividende de 7,4 %.

Peu d'entreprises offrent un dividende de 7,4 %.

America First Multifamily Investors, L.P. $ATAX est une société unique qui investit dans l'immobilier résidentiel multifamilial à travers deux segments :

1. L'achat d'obligations hypothécaires (mortgage revenue bonds ou MRB), qui sont des hypothèques de premier rang garanties par des propriétés comportant une composante de logement abordable. $ATAX achète et détient les obligations pour percevoir les intérêts.
2. Investir dans de nouvelles constructions avec un promoteur partenaire par le biais d'une coentreprise appelée "Vantage". Cette entreprise construit des propriétés, les loue et les vend ensuite à d'autres investisseurs comme propriétés entièrement louées. Bien qu'il y ait un certain revenu provenant de la collecte des loyers pendant la période de location, la majorité des bénéfices de $ATAX proviennent de la vente des propriétés.

$ATAX possède aussi directement deux propriétés utilisées pour le logement des étudiants, mais celles-ci contribuent peu aux résultats.

• Les trois quarts des actifs de $ATAX sont des investissements hypothécaires.
• Pour inciter les investisseurs, les intérêts sur ces prêts hypothécaires sont exonérés d'impôts au niveau fédéral et dans la plupart des États.

ATAX fait profiter les investisseurs de cet avantage grâce à sa structure de partenariat. En 2020, le résultat a été que 100 % du revenu a été exonéré d'impôt, bien que dans les années "normales", la partie exonérée d'impôt des versements était de l'ordre de 30 à 40 %.

• Les propriétés Vantage dans lesquelles $ATAX investit sont très rentables, mais comme la plupart des bénéfices sont réalisés lors de la vente des propriétés, ils sont très volatils.

Pourquoi l'action est-elle si volatile ?

Dans certains cas, le bénéfice est très élevé, dans d'autres cas, il n'y en a pas car $ATAX n'a pas vendu de biens immobiliers. En 2020, la distribution a été réduite car $ATAX a décidé de ne pas vendre de propriétés. La direction a décidé qu'il est préférable de conserver les propriétés et d'attendre que le marché immobilier se redresse plutôt que d'essayer de vendre les propriétés pour des gains plus faibles dans un marché affecté par la COVID.

• C'est tout ce que je dirais sur le fait que la société est une montagne russe et assez volatile. Les mesures de gestion font sentir leurs effets et c'est pourquoi nous n'avons pas vu de croissance depuis un certain temps. Qui sait, peut-être que cette stratégie consistant à ne pas vendre pendant le Covid portera ses fruits et que la société se rattrapera avec un beau bénéfice à l'avenir et un dividende plus important.

L'année dernière, $ATAX a décidé de verser un paiement spécial de fin d'année pour distribuer le produit de la vente de l'action Vantage en 2021. Je m'attends à ce qu'il suive une stratégie similaire en 2022. $ATAX a 5 autres propriétés qui sont déjà louées ou susceptibles de l'être d'ici la fin de l'année, ce qui signifie que nous pourrions voir plusieurs autres ventes de propriétés en 2022 avec de gros gains. Cette année va être énorme pour $ATAX, surtout avec un grand nombre de propriétés Vantage prêtes à être vendues dans un marché immobilier chaud.

• Ils ont décidé de tenir bon jusqu'en 2020 et ont maintenant un nombre de propriétés à vendre supérieur à la moyenne lorsque la demande est élevée !
• Mon verdict final est : J'évalue l'entreprise de manière très positive grâce à l'avantage potentiel qu'elle a actuellement en n'effectuant aucune vente en 2020 et en conservant un grand nombre de propriétés qu'elle peut maintenant vendre cher.

2. Medical Properties Trust $MPW-2.3% - Dividende de 5,5 %.

Un autre gros dividende qui peut vous rapprocher du revenu passif.

$MPW-2.3% est une société d'investissement immobilier qui investit dans des établissements médicaux.

Commençons par les points négatifs pour changer :

Les deux plus gros points négatifs que la société a constatés sont la concentration des locataires et le ratio dette/EBITDA. Plus précisément, Steward doit représenter " 20 % " des actifs de $MPW-2.3% et le ratio dette/EBITDA doit être inférieur à 6,0x.

• $MPW-2.3% a deux grandes transactions qui lui permettront de se rapprocher significativement de ces deux objectifs.

La première est la vente du portefeuille Macquarie, qui a récemment été clôturée et qui a généré un produit de 1,3 milliard de dollars pour $MPW-2.3%, qu'elle entend utiliser pour réduire sa dette. La société $MPW-2.3% conservera une participation de 50 % dans les propriétés.

La seconde est une transaction dans laquelle $HCA+0.2% Healthcare va acquérir les opérations de cinq hôpitaux actuellement exploités par Steward. $HCA+0.2% signera un nouveau bail avec $MPW-2.3% à des conditions substantiellement similaires à celles de Steward. La clôture de cette transaction est prévue pour le deuxième trimestre.

• En bref, la signature d'un client important est la clé du développement futur de l'entreprise.
• En outre, $MPW-2.3% bénéficiera de la hausse de l'inflation dans les années à venir, car la plupart de ses baux comportent des indexations liées à l'indice des prix à la consommation.

Présentation aux investisseurs de juin 2021

En fin de compte, nous pouvons nous attendre à ce que $MPW-2.3% réduise ses gains pendant un certain temps, car il se concentre sur la digestion de ses acquisitions actuelles, la réalisation de certains gains sur les propriétés plus anciennes et la réduction de la dette. Si $MPW-2.3% acquiert de nouvelles propriétés, je m'attends à ce qu'elle le fasse principalement par le biais de capitaux propres, soit en réinvestissant le capital provenant des gains réalisés, soit en émettant de nouvelles actions. La priorité devrait maintenant être d'essayer d'obtenir une notation de niveau investissement d'ici la fin de l'année, ce qui générera des gains importants pour l'entreprise et les actionnaires à long terme.

• Heureusement, c'est le moment idéal pour ralentir, car l'inflation élevée va stimuler la croissance interne organique.
• Les loyers vont augmenter, les coûts resteront bas et l'entreprise continuera à se développer sans nouvelles acquisitions.
• Le$MPW-2.3% rapporte actuellement 5,5%, avec un taux de croissance du dividende d'environ 4% au cours des 5 dernières années.
• Compte tenu de la hausse de l'inflation, je m'attends à ce que la croissance des dividendes s'accélère dans les années à venir, surtout si MPW parvient à obtenir une notation de qualité.

Conclusion

Lorsqu'il s'agit de renforcer votre portefeuille, $MPW-2.3% et $ATAX offrent d'excellents moyens de le faire. Ils opèrent dans des secteurs qui génèrent des revenus dans les périodes fastes comme dans les périodes difficiles, car ils font partie des éléments fondamentaux de notre économie et du tissu de notre société. Nous avons tous besoin de soins médicaux, nous avons tous besoin d'un endroit où nous reposer. Lorsqu'il s'agit de constituer un portefeuille de revenus ou d'accroître la capacité de votre portefeuille à générer des revenus, il est important de procéder par petites étapes pour construire la machine parfaite et bien huilée à générer des revenus.

Veuillez noter qu'il ne s'agit pas d'un conseil financier. Chaque investissement doit faire l'objet d'une analyse approfondie.