🚀 Salesforce ($CRM): Proč toto čtvrtletí posiluje mé přesvědčení
Jak mnozí z vás vědí, Salesforce zůstává jednou z mých klíčových portfoliových pozic a Q2 FY2027 bylo dalším silným připomenutím proč.
✅ Tržby vzrostly meziročně o 11 % na 11,35 miliardy dolarů.
✅ cRPO dosáhlo 33,5 miliardy dolarů, meziročně +14 %, což signalizuje zdravou budoucí poptávku.
✅ Volný peněžní tok vzrostl meziročně o 81 % na 1,1 miliardy dolarů.
✅ Vedení zvýšilo celoroční výhled tržeb, což odráží důvěru v obchodní dynamiku.
Nejvíc mě ale netěší jen samotné čtvrtletí. Je to strategické postavení.
🤖 Agentforce rychle škáluje
ARR Agentforce přesáhl 1,5 miliardy dolarů, zatímco Agentforce a Data Cloud dohromady dosáhly téměř 3,9 miliardy dolarů ARR, meziročně +210 %. To už není jen AI příběh. Stává se z toho významný tahoun příjmů.
🤝 Partnerství s Anthropic může být hlavním dlouhodobým katalyzátorem
Během čtvrtletí Salesforce rozšířil vztah s Anthropic a oznámil novou integraci Claude, která uživatelům umožňuje pracovat přímo s daty Salesforce, generovat přehledy, aktualizovat záznamy v CRM a automatizovat pracovní postupy pomocí přirozeného jazyka.
Podle mě právě tady leží skutečná příležitost.
Zatímco mnoho AI společností soutěží o nejlepší modely, Salesforce vlastní něco možná cennějšího:
• Vztahy se zákazníky
• Podnikové pracovní postupy
• Proprietární obchodní data
• CRM jako systém záznamu
Claude může poskytovat inteligenční vrstvu, ale Salesforce vlastní provozní vrstvu, kde se obchodní rozhodnutí skutečně realizují.
Partnerství také Salesforce přináší expozici vůči úspěchu Anthropic nad rámec produktové integrace. Společnost v tomto čtvrtletí zaznamenala významný zisk ze své investice do Anthropic, což zdůrazňuje hodnotu tohoto strategického podílu.
Salesforce se podle mě stále více stává platformovou AI společností, nejen dodavatelem CRM.
Klíčové důvody, proč zůstávám býčí:
📈 Zrychlující růst objednávek
📈 Silný růst opakovaných příjmů a backlogu
📈 Masivní tvorba volného peněžního toku
📈 Monetizace Agentforce nabírá na síle
📈 Partnerství s Anthropic posiluje AI schopnosti
📈 Potenciální opětovné zrychlení organického růstu v druhé polovině roku, na které upozornilo vedení
Trh se po většinu roku 2026 ptal, zda se Salesforce dokáže vrátit k udržitelnému růstu. Toto čtvrtletí naznačuje, že společnost nejen roste, ale staví se do centra zavádění podnikové AI.
Proto $CRM zůstává jednou z mých nejpřesvědčivějších klíčových portfoliových pozic.
#Salesforce #CRM #Anthropic #Agentforce #ArtificialIntelligence #Investing #StockMarket #CloudComputing #LongTermInvesting #GrowthStocks
